股權(quán)融資是企業(yè)實現(xiàn)跨越式發(fā)展的重要手段,不僅可以幫助企業(yè)豐富資金來源,改善資金結(jié)構(gòu),強化資本實力,還可以為企業(yè)優(yōu)化債務結(jié)構(gòu),強化風險承受能力,讓企業(yè)在競爭激烈的市場中獲得更多機會。在這一課題上,招商銀行上海分行依托“路演+”服務平臺,為非上市公司和上市公司定制開展股權(quán)融資路演和定增融資路演。通過為優(yōu)質(zhì)企業(yè)引薦股權(quán)投資機構(gòu),招行上海分行形成新的投行服務模式。
2023年,招行上海分行為31家非上市公司股權(quán)融資提供路演服務,為20家上市公司定增路演推介投資機構(gòu),對接投資機構(gòu)超300家。
非上市公司股權(quán)融資路演:2023年非上市公司股權(quán)融資市場活躍度下降明顯,前11個月的股權(quán)融資數(shù)量僅8346起,同比減少14%,股權(quán)融資金額約1389億美元,同比減少10%。面對股權(quán)資本市場融資難、債權(quán)資金敘作難等現(xiàn)象,招行上海分行圍繞投資機構(gòu)、券商、產(chǎn)權(quán)交易所等產(chǎn)業(yè)生態(tài),打造維護股權(quán)投資人朋友圈,將投資機構(gòu)分層分類,幫助融資公司精準對接投資機構(gòu)。
上市公司定增融資路演:定增融資是上市公司再融資的重要場景,2023年A股全年定增實施規(guī)模為5075億元,其中競價定增是最常見形式,但存在發(fā)行失敗或者募集資金不足的風險。面對資本市場再融資政策持續(xù)收緊、募集規(guī)模下滑等不利環(huán)境,如何在銀行系資金較難參與定增投資的背景下,找到銀行在定增中的新角色成為破題關(guān)鍵。在此過程中,招行上海分行充分利用投行朋友圈,一方面與保薦券商持續(xù)緊密溝通,另一方面調(diào)動全行投資人資源并做精準推薦,幫助企業(yè)完成融資。
招商銀行上海分行致力于通過“路演+”平臺促成投資機構(gòu)與融資企業(yè)“手拉手”,以專業(yè)全面的服務為企業(yè)提供深層價值。